如果不是政府及時組織協調，中國東部沿海地區的部分民營企業家可能還深陷在“互保”信貸危機帶來的焦慮中。經濟下行導致這種在浙江地區十分普遍的貸款方式引發多米諾骨牌效應，對金融體系改革和完善提出了要求。

隨著7月份還貸高峰到來，浙江省各級政府近日召開多次銀企協調會，要求銀行不抽貸、不壓貸，助力“聯保”企業渡過難關。浙江省金融工作辦公室一位工作人員說，通過政府協調，銀行已經開始對企業進行政策傾斜。

“互保”是指企業之間對等為對方保證貸款，當對方還不出錢時需承擔還款連帶責任。而“聯保”就是三家或三家以上企業組成擔保聯合體，所有成員為其中任何一家的貸款承擔連帶責任。

互保、聯保這種現象在浙江相當普遍。由于抵押物不足，很多中小企業根本沒法獲得銀行抵押貸款。只能通過互保、聯保這種方式，同時中國是個人情社會，很多“互保圈”上的企業家都是親戚朋友。

一位業內人士表示，只要在銀行融資的企業90%參與互保、聯保，且平均每家企業的互保、聯保單位都有5至7家。

在義烏經營毛毯生意的民營企業家陳愛珍說：“銀行鼓勵中小企業參與互保聯保，這在一定程度上降低了銀行的風險。在經濟形勢好的時候，對于民營企業自身發展也有很大益處。”

然而，當經濟運行的外部環境風向掉轉，銀行抽貸頻頻，參與互保、聯保的諸多企業都因“連坐”陷入泥沼。這個多米諾骨牌效應在位于浙江東陽的天煜建設集團倒閉一事上表現得尤其明顯。

2011年12月20日，因涉嫌非法集資，天煜建設全部資產被法院凍結查封。十余天后，與天煜建設存在互保關系的嘉逸集團及其關聯公司陸續被八家銀行“擠兌”，被收貸1.15億元，導致出現1.2億元貸款逾期。

一個月后，因與嘉逸集團有互保關系，家具行業“龍頭企業”榮事基業集團被一家股份制銀行率先收貸3000萬元。3月26日，該擔保鏈上體量最大的虎牌控股集團因與榮事集團的互保關系，被多家銀行陸續收貸1.35億元。

虎牌“告急”，風暴全面升級。銀行風險控制迅速蔓延到家具行業、輸配電行業，并繼續向化工、紡織等其他行業迅速擴散。

一位知情人士透露，浙江近期因為一家企業倒閉波及互保企業的情況不在少數，7月份是銀行還貸期限較為集中的時點，催貸的壓力沿著浙江民企之間龐大的聯保互保網絡蔓延，涉及企業少說也在上百家，涉及銀行抽貸金額達上百億元。

浙江省社科院經濟研究所傅允生教授說，這兩年民間資金鏈斷裂的事件此起彼伏，說明擔保運行狀態出現了非常大的紕漏。互保在金融市場的最大風險就在于它的結構是環環相扣的，一環斷，環環斷。

針對浙江民營企業近期因互保引發的“蝴蝶效應”，浙江省各級政府已經通過召開銀企協調會、設立轉貸應急資金等方式幫助企業過度。然而，要從根本上解決這個問題，絕非銀行“手下留情”就可以。

一位股份制銀行管理人員表示，銀行近期貸款不良率持續攀升，銀行進行風險控制無可厚非，對于企業不收貸、不壓貸肯定也只是暫時的。

有經濟專家建議，目前中小企業完全靠抵押貸款尚不現實。應該思考如何完善“互保”制度，設立風險防控基金，完善風險防范機制，把負面影響降到最低，防止牽一發而動全身。

浙江工業大學中國中小企業研究院執行院長池仁勇教授說，中國目前的問題發達國家都經歷過。建議學習日本等發達國家設立“共濟”基金，即由幾家企業和政府共同設立專項基金，在企業遇到困難時進行應急，而不再把其他關聯企業卷入。

“互保聯保出現的問題，歸根結底還是目前我國金融體系不完善所致。”浙江工商大學金融學院院長錢水土教授說，“目前金融業滯后經濟發展，企業融資渠道單一，無法滿足資金需求，阻礙了企業發展。為了解決經濟發展中存在的問題和危機必須改革金融體制，創新金融工具。” (記者 商意盈）

來源：新華網 編輯：張少虎